根據Counterpoint Research的最新報告，2023年第4季度全球代工產值相比上一季度增長了約10%。

這主要是由于智能手機和個人電腦行業供應鏈庫存補貨需求的增加所推動的。盡管全球宏觀經濟不確定性仍然存在，但行業開始出現觸底反彈的跡象。

在臺積電方面，他們在芯片代工行業仍然保持領先地位，占據了61%的市場份額。臺積電的營收好于預期，部分歸因于英偉達人工智能GPU的需求增加，以及蘋果公司的iPhone15推動了3nm節點的增長。

三星在第四季度的市場份額為14%，主要得益于智能手機的補貨需求增加。他們的S24系列預購訂單激增，預示著他們在5/4nm節點的收入將大幅增加。

成熟工藝節點方面，格芯和聯電的業績也好于預期，各自占據了6%的市場份額。

然而兩家公司都預告了在2024年第一季度可能會出現疲軟情況，主要受到汽車和工業應用領域需求減弱以及客戶庫存調整等因素的影響。

雖然短期內收到了智能手機相關元件的追加訂單，但長期市場需求存在不確定性，因此對2024年全年前景持謹慎態度。

編輯點評：

經歷了2023年的急劇下滑后，芯片代工行業預計將在2024年回歸增長軌道，隨著庫存繼續逐漸正常化。

人工智能的強勁需求和終端市場的輕微復蘇將成為2024年芯片代工行業主要的增長動力。