近日，蘋果再被傳出進(jìn)軍新業(yè)務(wù)。知名蘋果分析師郭明錤發(fā)文表示，蘋果預(yù)計(jì)于2026年正式量產(chǎn)智能家居網(wǎng)絡(luò)攝像頭（IP camera）產(chǎn)品。此消息引起市場(chǎng)高度關(guān)注，傳聞成為該產(chǎn)線獨(dú)家組裝供應(yīng)商的歌爾股份（002241.SZ）股價(jià)亦水漲船高。

群智咨詢(Sigmaintell)半導(dǎo)體事業(yè)部資深分析師劉大用告訴財(cái)聯(lián)社記者，該產(chǎn)品成熟后未來每年或?qū)樘O果帶來20億美金以上的收入。

郭明錤日前發(fā)文稱，蘋果將首次進(jìn)入智能家居網(wǎng)絡(luò)攝像頭市場(chǎng)，計(jì)劃2026年量產(chǎn)；且蘋果的長(zhǎng)期目標(biāo)是將這一產(chǎn)品線的年出貨量提升至1000萬臺(tái)以上。對(duì)于此消息的真實(shí)性，財(cái)聯(lián)社記者已向蘋果中國(guó)發(fā)送郵件，但截至發(fā)稿暫未收到回復(fù)。

蘋果進(jìn)軍智能家居網(wǎng)絡(luò)攝像頭的舉措不難理解。目前智慧家居生態(tài)系統(tǒng)概念不斷增強(qiáng)，蘋果的老對(duì)手小米、華為等企業(yè)已經(jīng)具備非常完善的產(chǎn)業(yè)布局。

同時(shí)智能手機(jī)作為人機(jī)交互終端，跟智慧家居系統(tǒng)形成強(qiáng)綁定，進(jìn)軍智能家居網(wǎng)絡(luò)攝像頭，在拓展物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)布局的同時(shí)，也可以增強(qiáng)自身智能手機(jī)產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)力。

近年來，全球網(wǎng)絡(luò)攝像頭的需求穩(wěn)定增長(zhǎng)。群智咨詢數(shù)據(jù)顯示，民用消費(fèi)級(jí)網(wǎng)絡(luò)攝像頭2023年出貨約1.4億只（包含智能門鈴及門鎖設(shè)備），其中家用網(wǎng)絡(luò)攝像頭約0.9億只，總產(chǎn)值約30億美元；該機(jī)構(gòu)還預(yù)測(cè)，未來5年家用網(wǎng)絡(luò)攝像頭需求年復(fù)合增長(zhǎng)率約7.63%。

劉大用告訴財(cái)聯(lián)社記者，蘋果在進(jìn)軍智能家居網(wǎng)絡(luò)攝像頭領(lǐng)域存在一定優(yōu)勢(shì)。“首先，蘋果OS系統(tǒng)封閉性較強(qiáng)，相比通用型網(wǎng)絡(luò)攝像頭設(shè)備對(duì)用戶隱私的保護(hù)更加安全，更容易獲得原蘋果用戶的選擇和信任。其次，蘋果擁有海量的用戶群體和市場(chǎng)潛力，2023年全球約14.6億的iPhone活躍用戶，這些用戶在選擇家用網(wǎng)絡(luò)攝像頭時(shí)都具備較高的優(yōu)先選擇購(gòu)買蘋果網(wǎng)絡(luò)攝像頭設(shè)備的可能性。”

對(duì)于該產(chǎn)品未來的市場(chǎng)表現(xiàn)，劉大用認(rèn)為，根據(jù)蘋果智能手機(jī)以及筆記本電腦等主流產(chǎn)品的市場(chǎng)覆蓋率推測(cè)，其網(wǎng)絡(luò)攝像頭設(shè)備最終可能擁有的市場(chǎng)占有率約在15%~20%之間，未來產(chǎn)品成熟后或?qū)⒚磕陰?0億美金以上的收入，這取決于其產(chǎn)品最終定價(jià)。

供應(yīng)商方面，郭明錤表示，歌爾股份已獲得NPI（New Product Introduction，新產(chǎn)品導(dǎo)入），將成為該產(chǎn)品的獨(dú)家組裝供應(yīng)商。對(duì)于此消息是否屬實(shí)，歌爾股份方面未直接否認(rèn)，僅對(duì)財(cái)聯(lián)社記者表示，“關(guān)于客戶的相關(guān)項(xiàng)目信息無法透露。”

不過，近幾日，或受此消息影響，截至11月13日午市收盤，歌爾股份本周股價(jià)上漲約9.65%。

眾所周知，自從歌爾股份2022年底遭遇蘋果“砍單”之后，公司業(yè)績(jī)受影響明顯，2023年，實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入985.74億元，同比下滑6.03%；歸母凈利潤(rùn)10.88億元，同比下滑37.80%。與此同時(shí)，市場(chǎng)對(duì)于歌爾股份與蘋果合作關(guān)系的猜測(cè)也甚囂塵上。

此次獲得新訂單，于歌爾股份而言，不僅僅是獲得了新的營(yíng)收項(xiàng)，更表明公司和蘋果的合作重新轉(zhuǎn)暖。

郭明錤在發(fā)文中表示，自2024年下半年以來，歌爾與蘋果的關(guān)系已經(jīng)正常化，公司獲得了蘋果兩款2026年新產(chǎn)品的NPI就是證明。鑒于2024年的基數(shù)較低，預(yù)計(jì)歌爾的蘋果業(yè)務(wù)將在2025年出現(xiàn)大幅改善，在獲得前述兩款新產(chǎn)品NPI的推動(dòng)下，2026年的蘋果業(yè)務(wù)將實(shí)現(xiàn)進(jìn)一步增長(zhǎng)。

此外，蘋果傳統(tǒng)的鏡頭供應(yīng)商舜宇光學(xué)科技（02382.HK）、麥克供應(yīng)商瑞聲科技（02018.HK）等企業(yè)亦或有望在此項(xiàng)目受益。

不過，蘋果進(jìn)軍全新領(lǐng)域也存在難點(diǎn)，劉大用表示，蘋果設(shè)備的單價(jià)通常高于市面同類型產(chǎn)品，對(duì)用戶消費(fèi)能力要求更高；另外，目前地緣政治的不確定性導(dǎo)致政府及民眾更加關(guān)注隱私安全，網(wǎng)絡(luò)攝像頭設(shè)備可以通過后臺(tái)調(diào)取用戶日常記錄的視頻信息，民眾可能會(huì)擔(dān)心隱私泄露從而不愿安裝海外廠商的設(shè)備。